為更好適應(yīng)注冊制下新的監(jiān)管形勢與實踐需求，發(fā)揮信息披露工作評價在推動提高上市公司信息披露質(zhì)量中的作用，6月12日，滬深交易所就修訂的上市公司自律監(jiān)管有關(guān)信息披露工作考核的指引向社會公開征求意見。意見反饋截止時間為6月26日。

　　記者了解到，本次修訂在保持原規(guī)則體系基本穩(wěn)定的同時，進一步提升規(guī)則科學(xué)性、有效性及可操作性，從構(gòu)建科學(xué)評價體系、調(diào)整加減分標(biāo)準(zhǔn)、更好落實分類監(jiān)管、提升上市公司規(guī)范發(fā)展意識和動力等多方面進行修訂。

　　調(diào)整加減分標(biāo)準(zhǔn)落實分類監(jiān)管原則

　　信息披露是上市公司對外傳遞企業(yè)價值的重要橋梁，也是投資者作出價值判斷和投資決策的基本依據(jù)。滬深交易所一直高度重視上市公司信息披露質(zhì)量，通過不斷優(yōu)化信息披露考核評價標(biāo)準(zhǔn)和方式，充分發(fā)揮信息披露考核的正向引導(dǎo)作用。

　　本次修訂，為使考核結(jié)果更好反映上市公司年報信息披露質(zhì)量和審查情況，擬將考核期間定為上年7月1日至當(dāng)年6月30日。同時，進一步明確信息披露考核范疇，并梳理整合規(guī)則條款，將考核內(nèi)容分為規(guī)范性及有效性兩個遞進層次，考核維度更加立體化，綜合反映上市公司信息披露質(zhì)量。

　　另外，結(jié)合日常監(jiān)管面臨的新形勢和需解決的新問題，滬深交易所本次修訂首先將考核基準(zhǔn)分調(diào)整為80分，90分(含)以上的為A；80(含)～90分的為B；60分(含)～80分的為C；60分以下的為D，并新增部分加減分項目。

　　信息披露考核的加減分項目是反映信息披露質(zhì)量的重要依據(jù)，通過加分項引導(dǎo)公司常態(tài)化召開業(yè)績說明會、針對性加強投資者關(guān)系管理工作、參與共建良好市場生態(tài)，以及鼓勵上市公司創(chuàng)新信息披露形式，幫助投資者更簡明、直觀了解上市公司。同時，對于上市公司部分信息披露違規(guī)情節(jié)雖未達到紀律處分標(biāo)準(zhǔn)，但可能對股票交易造成影響，損害投資者權(quán)益的情形，通過扣分項強化監(jiān)管。

　　交易所對上市公司再融資、并購重組等事項出具持續(xù)監(jiān)管意見時，將參考上市公司信息披露工作評價結(jié)果。

　　在分類監(jiān)管方面，本次修訂加大對于評價結(jié)果A類公司的服務(wù)支持力度，探索在信息披露方面給予更大空間；另一方面，強化對于評價結(jié)果D類公司的監(jiān)督力度。

　　需要說明的是，上市公司信息披露工作評價結(jié)果不代表交易所對上市公司投資價值的任何判斷，也不代表任何投資建議。

　　強化“一票否決”力度

　　本次修訂加大了負面清單的否決力度，并新增部分負面情形，通過負面清單對觸及相關(guān)情形公司的考核結(jié)果實行“一票否決”。

　　例如，修訂考慮到非標(biāo)審計意見及立案稽查事項對上市公司前期信息披露的真實性、準(zhǔn)確性以及完整性的影響，將年報審計報告及內(nèi)控審計報告被出具非標(biāo)意見的情況、處于立案稽查階段公司定為考核不高于C。

　　“考核期內(nèi)被本所公開譴責(zé)或累計兩次以上(含)通報批評”、“公司內(nèi)部控制被出具否定意見或無法表示意見”等嚴重負面情形，將被考核為D。

　　與此同時，修訂也通過強化信息披露考核結(jié)果應(yīng)用進一步提升上市公司規(guī)范發(fā)展意識和動力。

　　例如，加大對A類公司的服務(wù)支持力度，與注冊制下相關(guān)審核機制銜接，明確對于信息披露質(zhì)量較高的公司，并購重組、再融資審核可依據(jù)相關(guān)規(guī)定減少問詢輪次或不問詢；強化合規(guī)督導(dǎo)，明確考核為D的公司原則上不開通信息披露直通車，要求公司實際控制人及董事、監(jiān)事、高級管理人員參加合規(guī)培訓(xùn)，推動提升信息披露質(zhì)量。

　　上交所相關(guān)負責(zé)人表示，下一步，上交所將以黨的二十大精神為引領(lǐng)，全面貫徹國務(wù)院關(guān)于進一步提高上市公司質(zhì)量的意見，落實中國證監(jiān)會新一輪推動提高上市公司質(zhì)量三年行動方案，助力上市公司高質(zhì)量發(fā)展。

　　深交所相關(guān)負責(zé)人表示，接下來，深交所將牢牢把握“學(xué)思想、強黨性、重實踐、建新功”主題教育總要求，按照中國證監(jiān)會統(tǒng)一部署，不斷完善基礎(chǔ)制度，加快構(gòu)建簡明、清晰、友好的制度規(guī)則體系，持續(xù)培育壯大反映高質(zhì)量發(fā)展的深市上市公司群體，進一步健全資本市場功能，提升資本市場運行質(zhì)效，更好服務(wù)構(gòu)建新發(fā)展格局和推動高質(zhì)量發(fā)展。

　　附：滬深交易所上市公司信息披露工作計分標(biāo)準(zhǔn)表

　　上交所上市公司信息披露工作計分標(biāo)準(zhǔn)表

　　深交所上市公司信息披露工作計分標(biāo)準(zhǔn)表